המדד התמתן, אז מדוע הריבית לא יורדת?

23 ביונ 2024, אין תגובות

אם האינפלציה לא משתולל, מדוע בנק ישראל לא מוריד ריבית?

למרות עלייה של 0.2% במדד המחירים לצרכן לחודש אפריל, השיעור השנתי של 2.8% נמצא בתוך יעד יציבות המחירים הממשלתי של 1%-3%. בנתון כשלעצמו, ממצא זה היה עשוי להצדיק הורדת ריבית מסוימת מצד בנק ישראל.

אולם, למעשה קיימים גורמים משמעותיים התורמים לצפי של המשך קפאון ריבית בישראל בטווח הקרוב. הגורם המרכזי הוא החלטת הבנק הפדרלי בארה"ב להשאיר את הריבית המוניטרית שם ללא שינוי.

מדוע להחלטת הריבית בארה"ב השפעה כה רבה גם על ישראל? ראשית, הכלכלה האמריקאית מהווה מוקד מרכזי לכלכלה הגלובלית. קביעת הריבית שם משמשת כמצפן לכיווני המדיניות והתחזיות הכלכליות העולמיות.

חשוב מכך, ריבית גבוהה יותר בארה"ב לעומת ישראל עלולה לגרום לזרימת הון פרטי וציבורי אל עבר ההשקעות בדולר האמריקאי, מה שיוביל להתחזקות הדולר מול השקל. התחזקות כזו תגרור העלאת מחירים בישראל בשל יוקר היבוא, ובכך תדרבן אינפלציה שתסיט את המדד מחוץ לטווח יעד יציבות המחירים.

לפיכך, להערכת הכלכלנים, למרות המדד הנמצא בטווח היעד, בבנק ישראל צפויים להמשיך לנקוט איפוק ולהימנע מהורדת ריבית בשלב זה. כך יותרו פערי הריביות קרובים לאלה הנהוגים בארה"ב, תוך כדי שמירה על יציבות השקל והמשך עמידה ביעדי המדיניות המוניטרית.

עולם המשכנתאות לאן?

28 במאי 2024, 1 תגובה

בנק ישראל החליט להשאיר את הריבית המוניטרית על כנה ברמה של 4.5%, בעיקר בשל העלייה במדד המחירים לצרכן. הריבית משמשת ככלי מרכזי במסגרת מדיניות בנק ישראל לשמור על יציבות מחירים בטווח של 1%-3% שנתי, כאשר כעת אנו נמצאים בקרבת רף העליון של היעד.

ההחלטה להמשיך בקו של השארת הריבית על כנו נובעת גם מהמצב הביטחוני הרגיש ומחוסר היציבות האזורית, שבהם התלקחות עימות צבאי רחב היקף עלולה להוביל לזעזועים משמעותיים במשק. לפיכך, הבנק נוקט במדיניות של זהירות יתרה.

עם זאת, קיימת התפתחות חיובית של תחרות גוברת במסלולי הריבית הקבועה לטווח ארוך, כאשר בנקים מסוימים מציעים הנחות במטרה למשוך לקוחות לקחת מסלולים של ריבית קבועה. הנחות אלו מבטאות הערכה כי לקוחות שיבחרו במסלולים משתנים כיום, יחפשו בעתיד לעבור למסלולים קבועים בריבית נמוכה יותר כאשר הריבית תרד.

בתקופה מורכבת זו, המלצת היסוד היא לפעול באיזון ובזהירות. כדאי לשקול פיזור ההשקעות וחלוקת המשכנתא לחלקים - מסלול משתנה וקבוע, תוך הימנעות מחשיפה מוגזמת לסיכון. גישה מאוזנת ומחושבת היא הדרך הנבונה להתמודדות עם אתגרי המציאות המשתנים. וכפי שאמרו כבר חכמינו זיכרונם לברכה, לעולם ישלש אדם את מעותיו.

בהצלחה!

גם אתה בלחץ כל חודש מחדש?

3 באפר 2024, אין תגובות

עם הזמן, לא פעם אנו לוקחים הלוואות שונות לצרכים מגוונים כמו רכישת רכב, משכנתא, ליסינג והלוואות צרכניות. לעיתים קרובות, ריביות ההלוואות עולות ומייקרות את ההחזרים. בנוסף, רבים מההלוואות או מהגמ"חים שלקחתם הם לטווח קצר יחסית מה שמגדיל את ההחזר החודשי.

איחוד הלוואות הוא פתרון מצוין להבראת תזרים המזומנים והתייעלות כספית. באיחוד הלוואות אתם מרכזים את כל ההלוואות הקיימות לחוב תחת הלוואה אחת, לרוב בריבית נמוכה ובתנאים משופרים ולטווח ארוך עד להתייצבות הכלכלית. כך תחסכו בתשלומי ריבית, תקטינו את ההוצאה החודשית ותגדילו נזילות.

הלוואות מאפשר התייעלות ומאזן בין ההכנסה וההוצאה החודשית. זוהי דרך יעילה להתנהלות פיננסית נכונה ויציבה לטווח ארוך. שכירים, עצמאים ובעלי עסקים רבים נהנים משחרור מנטל החובות בזכות אסטרטגיה כלכלית חכמה זו.
גם בתקופה בה הריבית גבוה שווה לעשות איחוד הלוואות בצורה חכמה שתאפשר מיחזור ברגע שהריביות ירדו.
אז אל תחשבו פעמיים, תתקשרו עוד היום ותקבעו פגישת הכרות ראשונה חינם!

פרי-סייל, שווה או לא שווה ????

14 במרץ 2024, 1 תגובה

בשנים האחרונות, צמח בשוק הנדל"ן המגורים הישראלי מודל השיווק "פריסייל" (Pre-Sale) - מכירת דירות בשלב מוקדם של תכנון והקמת הפרויקט.

בשיטת הפריסייל, חברות הבנייה מציעות מחירים מופחתים של כ-10%-15% מערך הדירה הצפוי בהשלמתה, כנגד תשלום מקדמה קטן יחסית. יתרת התמורה משולמת בעת כניסת הרוכש לנכס.

קיימים יתרונות למודל זה משני הצדדים - קבלנים יכולים להבטיח מכירות ראשוניות של הפרויקט, וצרכנים נהנים ממחירי "הזנק" אטרקטיביים. עם זאת, קיימים גם כמה סיכונים וחסרונות שיש להביא בחשבון:

1. הצמדת מחיר הדירה למדדי תשומות הבנייה, העלולים לגרום להתייקרות בפועל.

2. תשלומי מיסים והיטלים נלווים הכרוכים בעסקה.

3. עלויות משפטיות ושכר טרחת עו"ד ומתווך.

4. קשיים בהסבת ערבויות חוק המכר במקרה של מכירה משנית לפניהגמר.

5. סיכון של עיכובים ושינויים בלוחות הזמנים המתוכננים לפרויקט.

כמו כן, חשוב לזכור כי ההצעות האטרקטיביות ביותר במודל זה אינן תמיד מפורסמות לציבור הרחב, והפצתן נעשית לעתים בערוצים סגורים יותר מ"פה לאוזן".
לפיכך, על הרוכש לבצע בחינה זהירה של כל היבטי העסקה ותנאיה, ולהיעזר בייעוץ מקצועי של אנשי מקצוע מומחים לשוק הנדל"ן המגורים.

זיהוי הזדמנויות בתקופה של ריבית גבוהה.

25 בפבר 2024, אין תגובות

בתקופה הזאת אנשים רבים מתלבטים האם לקנות נכס בגלל הריביות הגבוהות על החזרי משכנתא.יש גם פן אחר לריביות הגבוהות, הריבית הגבוהה גם נותנת לנו הזדמנויות שלא תמיד אנו מצליחים לזהות . כולנו שומעים על מבצעי "פריסייל" (קדם מכירה) בהם בדרך כלל צריך לשלם אחוז קטן מהעסקה ושאר הכסף בכניסה לנכס (וללא הצמדות). לא על כל הודעה של מתווך על פריסייל צריך לקפוץ מהכסא ולרוץ לבדוק. לרוב, הפריסיילים האמיתיים לא מפורסמים כלל אלא עובר מפה לאוזן. המעלה בפריסייל הוא שבדרך כלל צריך לשים סכום קטן על הדירה מראש (ניתן לקחת הלוואה לכל מטרה) והשאר בכניסה לדירה. בדרך כלל בכניסה לדירה הערך עולה משמעותית וכאן בעצם טמון הרווח. דירה על הנייר שווה מאות אלפי שקלים פחות מדירה שיש לה כבר מפתח.
צריך לחשבן בערך מה תהיה הרווח? כמה ריבית נשלם על מה ששילמנו בסגירת העסקה? האם המיקום מבוקש ויהיה קל למכור? וכמובן חייבים לקחת בחשבון גם מיסים. המעלה בפריסייל בימים אלו זה שאנו יכולים להתגבר על הריבית היחסית גבוהה היום ובתקוה שבעוד שנתיים/שלש כאשר הדירה תהיה מוכנה אז הריבית גם יירד. ואז או שנמשיך עם הנכס ונקח משכנתא בתנאים טובים או שנמכור אותו ברווח של מאות אלפי שקלים ונעבור לנכס הבא.
מצד אחד לא צריך לפחד מעסקאות כאלו אבל מצד שני חייבים זהירות ולעבוד רק עם אנשים בעלי נסיון בתחום. בהצלחה! (פוסט זה אינו המלצה מצידנו אלא הנגשת מידע בלבד)

לא רוצים לאבד את בית חלומותיכם?

30 בינו 2024, אין תגובות

קניית בית - מהו הסדר הנכון?

רבים חושבים שהדרך הטובה ביותר היא ללכת קודם למתווך דירות, לאחר מציאת הנכס המתאים לחתום על החוזה עם עורך דין ורק אז לפנות לבנק או ליועץ משכנתאות. אולם, אני ממליץ לנהוג אחרת.

הצעד הראשון צריך להיות פגישה עם יועץ משכנתאות מקצועי. היועץ יכול להעריך מהן היכולות שלכם מבחינת גובה המשכנתא אותה תוכלו לקבל, וכך תדעו מראש מהו טווח המחירים שאתם יכולים לשלם עבור דירה.

חשוב לעשות זאת לפני שאתם מתחילים לחפש דירות, כי פעמים רבות אנשים בטוחים שהם יכולים לממן רכישה מסוימת, ורק לאחר מכן מגלים שהבנק לא אישר להם הלוואה בסכום המבוקש. כך הם יכולים למצוא את עצמם במצוקה וללא יכולת מימון, גם לאחר שכבר חתמו על חוזה והתחייבו לקנות את הדירה. מצב כזה יכול להביא עד כדי ביטול חוזה.

בנוסף, יועץ מנוסה יכול לעתים למצוא פתרונות יצירתיים במקרים מורכבים של מימון.

לכן, כדאי להתייעץ עם יועץ משכנתאות לפני תחילת החיפוש, כדי לקבל תמונה ברורה של היכולות הכלכליות שלכם. זה יאפשר לחפש ולרכוש את הדירה המתאימה ביותר עבורכם, מבלי להסתכן באי-יכולת מימון בשלב מאוחר יותר.

מה הקשר בין שעועית למשכנתא שלי?

25 בינו 2024, 1 תגובה

בגלל המלחמה והחות'ים, ויליפוד הודיעה על העלאת מחירים. בעוד שבועיים, יהיה עלינו לשלם יותר על הרטבים, שימורי התירס, אורז ומוצרים נוספים, שיתייקרו בעד 15% (גלובס).

ההודעה של וילי פוד מצטרפת לעוד יבואנים שהעלו או צפויים להעלות מחירים בזמן הקרוב. זאת בנוסף לעליה במחירי הפירות והירקות הטריים, ולא רק.

בעקבות הבעיות בשינוע סחורות דרך ים סוף, הספינות נאלצות להאריך את מסעם בצורה משמעותית. כתוצאה מכך, המחירים עולים לצרכן. היבואנים, שכבר נהנים מרווחים גדולים, רוצים לשמור על מרווח הרווח שלהם ומטילים עלינו, הצרכנים, את העלויות החדשות. זה קורה בתחום האוכל, אבל ישפיע גם על תחום מוצרי חשמל, חומרי בניה, ורכב ותחבורה. העלויות האלו בסופו של דבר ישפיעו על משכנתאות שיש בהן מסלולי צמודי מדד וגם על החלטות של בנק ישראל האם להוריד את הריביות.

ככל שהמדד יהיה גבוה, בנק ישראל לא ימהר להוריד ריביות. אז מה עושים? אין תשובה מדויקת. כדאי לפזר את המשכנתא במספר מסלולים ובכך נהיה פחות חשופים לזעזועים גדולים. כמובן, כדאי גם לעשות בדיקות תקופתיות על מצב המשכנתא עם יועץ מקצועי.

למחזר או לא?

7 בינו 2024, אין תגובות

לאחר תקופה ארוכה שבה עמדה הריבית על רמה גבוהה יחסית, הודיע לאחרונה נגיד בנק ישראל על ירידה של רבע אחוז וצפי להמשך ירידות מתונות בשנה הקרובה. סביר להניח שהריבית לא תרד לרמות הנמוכות שאליהן הגיעה בעבר, אלא תעמודד ככל הנראה בין 3.5% ל-4%.

מצד אחד, הממשלה מעוניינת לתת זריקת מרץ למשק, אך מצד שני רוצה לשמור על ריסון האינפלציה ומחירי הדיור. לכן, צפויה ירידת ריבית מתונה יחסית.

רבים שלקחו משכנתאות בריביות הגבוהות של התקופה האחרונה תוהים האם כעת הגיע הזמן למחזר?
אם הסיבה היחידה היא ירידת הריבית, הייתי ממליץ להמתין מעט נוסף לפני מיחזור מהיר.

כמובן שיש לבדוק קנסות פירעון מוקדם בכל מסלול משכנתא, ולשקול האם העסקה כדאית כלכלית באופן כללי.
אין תשובה חד-משמעית לכל לווה, וייתכנו מקרים בהם כדאי למחזר מיידית. עם זאת, חשוב לקחת בחשבון את כל העלויות לפני קבלת החלטה.

חסימת מיצרי באב אל מנדב משנה הכל.

18 בדצמ 2023, 1 תגובה

זה נשמע כותרת בומבסטית אבל זה הולך להשפיע על הכל, כן, גם על המשכנתא. בעקבות חסימת נתיב השייט יצטרכו כעת הספינות לעשות עיקוף גדול שיוסיף כ-20 ימי הפלגה. יותר ימי הפלגה שווה ליותר עלויות שינוע סחורות. חברות הספנות והיבואנים לא פריירים והעלויות יוטלו עלינו. זה יגרום לעליית מחירים בסחורות מיובאות ממכוניות ועד למוצרי חשמל ביתיים וכל מה שבאמצע. זה יגרום כנראה לעליית מחירים ובעקבותיו עליית מדד המחירים לצרכן (C.P.I)

. כל מי שלקח משכנתה במסלול צמוד מדד הולך לשלם תוספת בהחזר החודשי שלו. תתכוננו.

המחירים לאן?

13 בדצמ 2023, 1 תגובה

לדעתי, התחזיות של חברות הנדל"ן לעלייה בביקושים לאחר המלחמה הן סבירות, אך תלויות במידה רבה בתוצאות המלחמה ובמצב הכלכלי הכללי בישראל. אם המלחמה תסתיים במהירות ובהסכם שלום, ייתכן שביקושים גבוהים יגיעו מיהודים מחו"ל ומהאוכלוסייה בישראל, שרוצה לחזק את מעמדה הכלכלי והביטחוני. עם זאת, אם המלחמה תמשך זמן רב או תתפתח בצפון, ייתכן שתהיה פגיעה כלכלית משמעותית, שתרתיע חלק מהרוכשים.

חשוב לציין גם שהעלייה בביקושים צפויה להיות מוגבלת בשל היצע גבוה של דירות לא מכורות, שנוצר בעקבות עליית הריבית והאטה במכירות לפני המלחמה. עם זאת, אם הביקושים יגיעו מכיוון חדש, כמו יהודים מחו"ל, ייתכן שהביקוש יעלה על ההיצע, מה שעשוי להוביל לעלייה במחירי הדירות.

לסיכום, התחזיות לעלייה בביקושים בשוק הנדל"ן בישראל לאחר המלחמה הן סבירות, אך תלויות במספר גורמים, כולל תוצאות המלחמה, המצב הכלכלי הכללי בישראל והביקוש מכיוון חדש.